文 / 小亚 2025-06-17 23:02:46 来源:亚汇网
花旗发布研报称,预测恒基地产(00012)2025年上半年盈利表现可能疲软,而全年盈利稳定性则取决于半山卫城道8号等项目是否可于年内推售,以及政府土地收回进展,但预期年度股息将保持稳定,维持“买入”评级,目标价25.6港元。 恒基地产中环新海滨3号用地项目第一期中,有约22.34万平方英尺办公室及配套楼面获预租,租户为美国量化交易公司JaneStreet,基本月租每平方英尺137港元,租期为五年,计及装修补贴等后预计实际租金介于每平方英尺105至115港元,较邻近的国际金融中心现行租金高约10%,并较中环甲厦平均租金高出近40%。 花旗指,当前香港写字楼市场仍面临挑战,考虑到租期及面积,认为此次预租属好过预期,按基本月租及估算实际计算成本收益率料约4.2%及3.8%,符合恒地香港写字楼物业2.75%至4.125%的资本化率水平。
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星展发布研报称,中国东方航空股份(00670)的国内及国际客运收益率仍受到消费意欲疲弱及高速铁路网络扩张竞争加剧的压力,但由于油价回软及美元走弱导致公司营运成本大幅下降,预期公司的盈利能力将有所改善。该行又提到,五一旅游趋势表明需求正在增长,令公司短期前景更为乐观。该行将东航今明两年的盈测分别上调26%及42%,维持“持有”评级,目标价由2.4港元上调至3.1港元。
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摩根士丹利发布研报称,中国石油化工股份(00386)的股价有70%至80%的概率,在未来15天内上升。该行指出,近期油价疲弱,股价或会在抛售后反弹,因忧虑中东战争扰乱能源供应。大摩予中石化目标价4.27港元,评级为“与大市同步”。
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花旗发布研报称,预测恒基地产(00012)2025年上半年盈利表现可能疲软,而全年盈利稳定性则取决于半山卫城道8号等项目是否可于年内推售,以及政府土地收回进展,但预期年度股息将保持稳定,维持“买入”评级,目标价25.6港元。 恒基地产中环新海滨3号用地项目第一期中,有约22.34万平方英尺办公室及配套楼面获预租,租户为美国量化交易公司Jane Street,基本月租每平方英尺137港元,租期为五年,计及装修补贴等后预计实际租金介于每平方英尺105至115港元,较邻近的国际金融中心现行租金高约10%,并较中环甲厦平均租金高出近40%。 花旗指,当前香港写字楼市场仍面临挑战,考虑到租期及面积,认为此次预租属好过预期,按基本月租及估算实际计算成本收益率料约4.2%及3.8%,符合恒地香港写字楼物业2.75%至4.125%的资本化率水平。
瑞银发布研报称,基于周大福(01929)最新经营表现、业绩指引、更高的同店销售增长预期、较小的毛利率压力及更多的营运开支节省,将周大福2026财年至2027财年经营利润预测上调20%至21%,每股盈利预测亦上调21%至30%,目标价从12港元调升至16港元,预测2026财年每股盈利将同比增长51%,主要受惠于黄金借贷亏损减少,以及品牌转型和产品组合改善,评级为“买入”。 瑞银预测周大福2026财年至2028财年间每股盈利年均复合增长率达9%,而且2026财年股息回报率料达6%,按现价水平计相当预测未来12个月市盈率14倍,低于行业中位数15倍,该行认为该周大福目前或被低估,对其新一年经营指引有信心,若金价升势延续,经营利润指引更存在上调空间。
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